|
.
|
|
||
|
|
СОЗДАНИЯ ПРОИЗВОДСТВА МОТОЛОДОК И КАТЕРОВ НА ТЕРРИТОРИИ г.САЛЕХАРД ЯМАЛО-НЕНЕЦКОГО АО (С УЧЕТОМ МЕСТНЫХ ПРИРОДНО-КЛИМАТИЧЕСКИХ УСЛОВИЙ)
_________________________ ООО «Консалтинговая фирма «Лекс» Договор об оказании консультационных услуг №___
Тюмень – 2010г. Меморандум конфиденциальностиНастоящий бизнес-план инвестиционного проекта содержит информацию, которая необходима для оценки возвратности заемных ресурсов и экономической эффективности проекта. Он не может быть использован для каких-либо других целей или передан третьим лицам и скопирован. Получатель гарантирует возврат данного экземпляра бизнес-плана указанному в нем лицу в случае, если представленный проект ему не подходит, и он не намерен кредитовать или вкладывать инвестиции в этот проект или иным образом содействовать его реализации. Данные, содержащиеся в бизнес-плане, являются строго конфиденциальными, и получатель дает согласие не разглашать содержащуюся в нем информацию.
Содержание
1.2. Краткая характеристика планируемой к производству продукции. 3 1.3. Сроки и этап реализации проекта. 3 1.4. Финансирование проекта. 4 2. Характеристика объекта инвестиций. 6 2.2. Производственные площади. 6 2.3. Краткая характеристика производственной деятельности. 6 3. Анализ целевого рынка и положения предприятия. 7 3.1. Актуальность организации производства лодок в г. Салехарде. 7 3.2. Параметры лодок, планируемых к производству в г.Салехарде. 9 3.3. Анализ конкурентов и определение конкурентной позиции. 11 3.4. Потенциальная емкость рынка. 12 4. Маркетинговый план проекта. 14 4.2. План по выручке от реализации. 14 5.1. Прямые материальные затраты на производство. 16 5.2. Материально-техническое снабжение производства. 18 5.3. Текущие общехозяйственные затраты на производство и управление. 19 5.5. Производственная программа. 20 6.1. График капитальных вложений. 21 6.2. Потребность в финансировании на инвестиционной стадии проекта. 23 7.1. Базовые условия финансовой модели проекта. 24 7.2. Налогообложение деятельности предприятия. 24 7.3. Формирование амортизационных отчислений по проекту. 25 7.4. Издержки текущей производственной деятельности предприятия. 27 7.5. Прогноз финансового потока проекта. 30 7.6. Параметры привлеченного финансирования проекта. 32 8. Эффективность, риски и резервы устойчивости. 33 Прогноз денежного потока по проекту, руб. 35 Динамика расчетов по привлеченному финансированию, руб. 40 Динамика объема привлеченного капитала, руб. 41 Расчет затрат на производство и доставку кондукторов и лекал, руб. 42
1. Резюме проекта1.1. Инвестиционная идеяИнвестиционная идея состоит в организации на территории г.Салехард производства маломерных судов – мотолодок и катеров – в объеме до 300 единиц в год. Указанный объем позволит покрывать от 25% до 50% ежегодной потребности рынка – бассейна р.Обь ЯНАО. Особенностью планируемых к производству мотолодок и катеров является учет природно-климатических условий эксплуатации – плавсредства разрабатываются специально для условий Ямала КБ Московского судостроительного завода. Организация производства плавсредств на территории Салехарда обеспечит: - эффект развития потребительского рынка, в т.ч.: повышение потребительских свойств плавсредств, эксплуатируемых в регионе; повышение их безопасности, как следствие точного учета природно-климатических условий; индивидуализация (производство под заказ с учетом личных пожеланий заказчика); создание цивилизованного гарантийного и постгарантийного сервиса и ремонта. - социальный эффект, в т.ч.: создание новых рабочих мест (29 человек); обеспечение жителей ЯНАО водными транспортными средствами и средствами промысла оптимального для условий крайнего Севера качества по приемлемым ценам; - экономический эффект, в т.ч.: создает поток налоговых отчислений в бюджеты всех уровней; увеличивает количество квалифицированных специалистов, занятых в экономике региона; стимулирует развитие смежных видов бизнеса; способствует снижению себестоимости промысловой деятельности.
1.2. Краткая характеристика планируемой к производству продукцииПланируемые к производству модели плавсредств в настоящее время разрабатываются непосредственно для данного предприятия. Корпус плавсредства будет иметь достаточно простые обводы, что позволит применять при строительстве недорогое оборудование и оснастку. Для обшивки будет использован толстолистовой материал – металл АМг5 (толщиной до 5мм), что позволит использовать сварные соединения. На производственных мощностях в г.Салехарде планируется выпуск следующих моделей плавсредств: - мотолодка LxBxH = 4,5х1,6х0,7м; - катер с полурубкой LxBxH = 6,0х2,1х0,9м; - катер с рубкой 7,5х2,5х1,15м, высота рубки 1,4м; В качестве серийных изделий рассматриваются мотолодка и катер с полурубкой. Катер с рубкой будут производиться по специальному заказу (по оценке – 2 единицы в месяц). В конструктивные решения всех плавсредств, не влияющие на параметры, подпадающие под сертификацию (конфигурация кресел, размещение приборов и органов управления), по заявке покупателей могут быть внесены изменения. Это обеспечит индивидуализацию продукции.
1.3. Сроки и этап реализации проектаПроект условно разделен на 3 этапа реализации:
Таблица 1.1 Проектная мощность производственного предприятия
1.4. Финансирование проектаДля реализации проекта предполагается использовать привлеченное финансирование в форме инвестиционной кредитной линии с лимитом задолженности 60 млн. руб. Кредитная линия, учтенная в расчетах, имеет следующие параметры: - лимит задолженности по кредитной линии – 60 млн. руб.; - ставка процента за пользование кредитом – 14% в год; - выплата процентов – ежемесячно, начиная со второго месяца; - гашение тела кредита – с отсрочкой на 12 месяцев; - длительность кредитной линии – 60 месяцев. Динамика расчетов по кредитной линии представлена в Приложении 2. Графически изменение тела кредита (величины задолженности) показано в Приложении 3. Общий объем затрат по обслуживанию кредитной линии составит 21,437 млн. руб. Указанные параметры кредитной линии представляют наихудший вариант, т.к. при реализации проекта велика вероятность получения государственной поддержки в части компенсации расходов по обслуживанию кредита в размере 2/3 ставки рефинансирования. В этом случае реальная ставка понижается до 8,83% (14% - 2/3*7,75%) и сумма расходов предприятия будет значительно ниже. Результат соответствующего расчета представлен в п.8 Бизнес-плана.
1.5. Эффективность проектаОценка эффективности проекта проведена по следующим вариантам:
Во всех вариантах проект экономически эффективен. Интегрированные показатели экономической эффективности проекта, рассчитанные с учетом рекомендаций UNIDO, представлены в Таблице 1.2. Таблица 1.2 Показатели экономической эффективности проекта
Важно отметить, что проект имеет не только высокую экономическую эффективность, но и социальную эффективность. А именно: - создание новых рабочих мест – 29 человек; - налоговые отчисления в бюджеты различных уровней за расчетный период от 60,3 (пессимистический вариант) до 86,5 млн. руб. (оптимистический вариант); - стимулирование создания смежных видов бизнеса (транспортировка материалов, торговля, технический сервис); - улучшение предложения на рынке плавсредств ЯНАО по соотношению цена/качество. В целом проект соответствует государственным приоритетам экономического развития и отвечает интересам экономики Ямала, и, соответственно, может быть включен в систему поддержки развития региональной промышленности, а также малого и среднего бизнеса. 2. Характеристика объекта инвестиций2.1. Земельный участокЗемельный участок, на котором планируется создание производственных мощностей предприятия, находится в долгосрочной аренде. Площадь участка составляет 1384 кв.м., что полностью соответствует производственным потребностям. Использование площади планируется следующим образом: - 600м.кв. – производственные цеха; - 300м.кв. – площади для складирования материалов и комплектующих; - 300м.кв. – площади сервиса для складирования готовой продукции; - 184м.кв. – площади общего назначения (хозяйственные постройки, подъездные пути). Годовые затраты на аренду участка (рассмотрены в организационном плане) составят 352,9 тыс. руб.
2.2. Производственные площадиПроизводственные площади (600м.кв) будут созданы на базе вновь построенного здания. Конструкция здания – быстровозводимый объект на основе металлоконструкций. Проектно-сметная документация находится на этапе разработки. Объем площадей соответствует потребностям по размещению технологического оборудования и организации производственного процесса с заявленным объемом выпуска.
2.3. Краткая характеристика производственной деятельностиПланируемые к производству модели плавсредств в настоящее время разрабатываются непосредственно для данного предприятия. Соответственно, после сертификации, они будут являться интеллектуальной собственностью. Учет при разработке уникальных характеристик эксплуатации в условиях бассейна р.Обь в районах крайнего Севера (вопрос рассмотрен в п.3 Бизнес-плана), создает уникальное конкурентное преимущество данной продукции по параметру качества. Производство будет организовано следующим образом:
Параллельно с производственной деятельностью на указанных площадях будет производиться гарантийный ремонт и обслуживание плавсредств, выпущенных на предприятии. 3. Анализ целевого рынка и положения предприятия3.1. Актуальность организации производства лодок в г. СалехардеПриродно-климатический аспектАктуальность предложения населению Ямала современных и надежных маломерных судов продиктована особенными природно-климатическими условиями жизни, а именно, отсутствием постоянных общедоступных средств передвижения по территории региона. В частности, передвижение преимущественно происходит: - в период январь-апрель – автотранспортом по зимникам и на снегоходах; - в летний период – июль-сентябрь – водным транспортом и на квадроциклах; - в период межсезонья – май-июнь и октябрь-декабрь – вертолеты и вездеходы. Опыт эксплуатации наиболее распространенных в бассейне р.Обь на территории ЯНАО и Обской губы катеров и мотолодок отечественного производства («Крым», «Прогресс», «Казанка», «Амур») выявил существенный недостаток: в условиях особого ветро-волнового режима, образующего на Оби короткую волну из-за встречного ветра и нагонного течения Северного ледовитого океана, прочностные характеристики плавсредств недостаточны. А именно: - уже после полутора, двух месяцев интенсивной эксплуатации катеров на предельных режимах наблюдается появление трещин в обшивке корпусов в местах стыков обшивки, расположения продольных реданов (уголкового профиля); - из-за больших вертикальных перегрузок в носовой части корпуса появляются деформации, как обшивки, так и силового набора. Конечно, эти дефекты, при наличии необходимого оборудования и инструмента, достаточно быстро могут быть устранены. Но потеря времени на ремонтные работы в условиях короткого навигационного периода не позволяет оперативно выполнять промысловые работы и зачастую приводит к существенным финансовым потерям. Кроме того, ежегодные расходы на ремонт плавсредств также снижают рентабельность промысловой деятельности. Социальный аспектОрганизация производства маломерных судов (моторных лодок) непосредственно в Салехарде создаст доступ населению ЯНАО до приемлемой по цене, качественной и адаптированной под местные природно-климатические особенности технике, необходимой для: - личного передвижения в летний период по территории района; - транспортировки грузов социально-бытового назначения; - организации промысловой деятельности. Таким образом, обеспечение поставок в регион достаточного количества моторных лодок надлежащего технического уровня и по доступным ценам является условием организации рабочих мест промысловиков, а также условием решения транспортных вопросов в летний период. Кроме того, для многих представителей коренных малочисленных народов севера использование маломерных судов является необходимым условием ведения промысловой деятельности (рыбалка, охота, сбор дикоросов), а соответственно, жизнеобеспечения семьи. Важно отметить дополнительный социальный аспект – создание непосредственно в Салехарде производства предполагает организацию новых рабочих мест (29 человек), в том числе, 21 – места высококвалифицированных специалистов рабочих специальностей. Бюджетом проекта предусмотрено периодическое повышение квалификации ключевых сотрудников. Кроме того, создается база по налоговым отчислениям в бюджеты всех уровней (по расчетам, представленным в финансовой модели, среднемесячная величина отчислений составит более 1 млн. руб. в месяц). Кроме того, косвенным социально-экономическим эффектом создания местного производства плавсредств является: - стимулирование организации сервисного предприятия на базе производственных мощностей; - стимулирование организации транспортного предприятия для обеспечения поставок материалов и комплектующих; - снижение себестоимости промысла при использовании плавсредств местного производства. Коммерческий аспектОрганизация производства маломерных судов – катеров и мотолодок – в Салехарде имеет высокую конкурентоспособность по параметрам «качество» и «цена»:
- в условиях речного бассейна Полярного Урала (береговая линия – гравий) срок эксплуатации пластиковых лодок сокращается (истирание при отходе, подходе к берегу, волоке по сухой поверхности); - пластиковое плавсредство с аналогичными габаритными параметрами имеет больший вес, что затрудняет его использование для промысловых целей; - по-прежнему, большое значение имеет психологический аспект – восприятие лодки, изготовленной из металла, как более прочной;
Таким образом, организация производства маломерных плавсредств в Салехарде имеет следующие положительные аспекты: - обеспечивает социальный эффект - создание новых рабочих мест, обеспечение жителей ЯНАО водными транспортными средствами и средствами промысла оптимального для условий крайнего Севера качества по приемлемым ценам, удешевление плавсредств за счет транспортной составляющей; - обеспечивает экономический эффект – создает поток налоговых отчислений в бюджеты всех уровней, увеличивает количество квалифицированных специалистов, стимулирует развитие смежных видов бизнеса, способствует снижению себестоимости промысловой деятельности; - создает эффект развития потребительского рынка – повышение потребительских свойств плавсредств, повышение их безопасности, индивидуализация (производство под заказ), создание цивилизованного гарантийного и постгарантийного сервиса и ремонта.
3.2. Параметры лодок, планируемых к производству в г.СалехардеМотолодки и катера, эксплуатирующиеся на р.Обь на территории ЯНАО и в районе Обской губы, в основном изготовлены на авиационных и судостроительных предприятиях, расположенных в Европейской части России. Наибольшее распространение получила продукция Казанского авиационного завода «Казанка», Особенность конструкции таких плавсредств – авиационная технология постройки: 1) изготовление деталей корпуса лодок из тонколистового металла марки Д16 и АМг5; 2) использование большого объема штамповочных операций, позволяющих достаточно просто организовать серийное строительство катеров и лодок; 3) листы обшивки корпуса между собой и силовой набор к обшивке крепятся с помощью заклепок, что снижает прочностные характеристики конструкции. Опыт эксплуатации лодок, изготовленных по данной технологии, в условиях ЯНАО (см. «Природно-климатический аспект») доказал ее несостоятельность. С учетом того, что ветроволновой режим р.Обь предъявляет жесткие требования к прочности и мореходности плавсредств, для серийного производства катеров необходимо разработать абсолютно новый модельный ряд, полностью адаптированный под местные условия эксплуатации. Оценка системы факторов, от которых зависит нормальное движение глиссирующего катера, как на тихой воде, так и в условиях волнения, а также анализ гидродинамических, конструктивных, технологических особенностей существующих мотолодок и катеров показали, что основные направления при выборе базовой моделей с целью организации серийного производства катеров для Обского бассейна, следующие: а) по конструкции: - корпус плавсредства должен иметь достаточно простые обводы, что позволит применять при строительстве недорогое оборудование и оснастку; - необходимо использовать для обшивки толстолистовой материал металл АМг5 (толщиной до 5мм), что позволяет перейти от клепанных соединений к менее трудоемким сварным соединениям; б) по организации разработки: - с целью снижения финансового риска при организации серийного строительства разместить заказ на разработку моделей, предназначенных для эксплуатации на р.Оби, специализированной организации, имеющей многолетний опыт и штатных компетентных специалистов в области катеростроения; - провести расширенные прочностные и мореходные испытания разработанных моделей с целью изменений и доработок опытных образцов новых моделей; - разработать проектную документацию для серийного строительства выбранных вариантов катеров или мотолодок, обеспечить согласование проектной документации в ГИМСе и получить сертификаты на изготовление и продажу продукции населению; - при необходимости, разработать документацию по технологической оснастке. в) по сертификации продукции: - изготовить головной образец и провести его испытания (швартовные, ходовые и ресурсные); - оформить приемный акт и представить его на утверждение сертификационной комиссии. С учетом этих требований модели плавсредств разработаны специально для эксплуатации в условиях крайнего Севера в бассейне р.Обь. Разработка выполнена специализированным конструкторским бюро Московского судостроительного завода, г.Москва. На производственных мощностях в г.Салехарде планируется выпуск моделей плавсредств со следующим техническими характеристиками: 2. Мотолодка. Габаритные размеры: LxBxH = 4,5х1,6х0,7м. Днище и все конструкции выполнены из материала АМг 5В или АМг 6М, t=3мм. Общая площадь – 14,6 кв.м.: - днище – 4,6м.кв.; - борт – 3,6м.кв.; - транец – 0,9м.кв.; - палуба – 2,0м.кв.; - внутренняя зашивка бортов – 3,6м.кв. 3. Катер с полурубкой. Габаритные размеры: LxBxH = 6,0х2,1х0,9м. Днище выполнено из материала АМг 5В или АМг 6М, t=5мм.; остальные конструкции из материала АМг 5В или АМг 6М, t=3мм. Общая площадь – 31,5м.кв.: - днище – 8,0м.кв.; - борт – 6,0м.кв.; - транец – 1,5м.кв.; - палуба – 3,5м.кв.; - внутренняя зашивка бортов – 6,0м.кв. - полурубка – 6,5м.кв.
4. Катер с рубкой. Габаритные размеры: 7,5х2,5х1,15м., высота рубки 1,4м. Днище выполнено из материала АМг 5В или АМг 6М, t=5мм.; транец выполнен из материала АМг 5В, t=5мм.; остальные конструкции из материала АМг 5В или АМг 6М, t=3мм. Общая площадь – 52,1м.кв.: - днище – 14,3м.кв.; - борт – 15,0м.кв.; - транец – 2,3м.кв.; - переборки – 7,0м.кв.; - палуба – 3,5м.кв.; - рубка – 10,0м.кв. В качестве серийных изделий рассматриваются мотолодка и катер с полурубкой. Катер с рубкой будут производиться по специальному заказу (по оценке – 2 единицы в месяц). В конструктивные решения всех плавсредств, не влияющие на параметры, подпадающие под сертификацию (конфигурация кресел, размещение приборов и органов управления), по заявке покупателей могут быть внесены изменения. Это обеспечит индивидуализацию продукции.
3.3. Анализ конкурентов и определение конкурентной позицииНаиболее популярная модель мотолодки, используемая в бассейне р.Обь в районах крайнего Севера – «Казанка», производимая на Казанском судостроительном заводе, г.Казань. На сегодняшний день она не соответствует стандартам качества (конструкция морально и технически устарела) и условиям эксплуатации в условиях крайнего Севера, что приводит к необходимости частого ремонта. Соотношение цена/качество лодки «Казанка», с учетом транспортных расходов по доставке до Салехарда, неудовлетворительно. Индивидуальная покупка и доставка лодки базовой комплектации жителю Ямала сегодня обходится 200-220 тыс. руб. При этом доставка сопряжена со значительными трудностями по организации отгрузки. Для оценки конкурентной позиции в сегменте мотолодок и катеров собрана информация о прочих плавсредствах, по своим характеристикам пригодных для эксплуатации в условиях Ямала. Основные модели плавсредств, поставляемые на российский рынок как отечественными, так и иностранными производителями, представлены в таблице 3.1. Таблица 3.1 Наиболее популярные современные модели плавсредств, реализуемые на рынке России
Таблица 3.1 (продолжение)
По отмеченным позициям, с которыми напрямую будут конкурировать плавсредства, планируемые к производству в Салехарде, диапазон цен с учетом расходов по доставке до Салехарда составляет: - для мотолодок 208 400 – 1 042 800 руб.; - для катеров с полурубкой 431 200 – 1 227 200 руб. Соответственно, диапазон цены – 200-240 тыс. рублей – является конкурентным для выхода на рынок ЯНАО с новой моделью лодки, адаптированной под местные условия и с территориально доступным гарантийным сервисом. Диапазон цены – 410-450 тыс. руб. – оптимален для выхода на рынок с новой моделью катера с полурубкой. Для планируемого к производству катера с рубкой конкурентные позиции не определяются, т.к. этот продукт будет выпускаться ограниченной партией только под заказ. Диапазон цены 580-620 тыс. руб. для выхода на рынок с новой моделью катера с рубкой экспертами рынка определен как оптимальный.
3.4. Потенциальная емкость рынкаЦелевой рынок организуемого производства плавсредств включает в себя районы ЯНАО, расположенные непосредственно в бассейне р.Обь: Шурышкарский, Ямальский, Тазовский, Приуральский, а также города Салехард и Лабытнанги. Возможная реализации продукции в другие регионы или районы ЯНАО рассматривается как ничтожная. Парк лодок, зарегистрированных на территории целевого рынка, представлен в Таблице 3.2. Общее количество составляет 5635 индивидуальных плавсредств. Однако, дополнительно, указанное количество плавсредств необходимо скорректировать на долю лодок и катеров, эксплуатируемых без регистрации. По оценкам экспертов – это 10%. Таблица 3.2 Парк мотолодок и катеров на целевом рынке
По оценкам отраслевых экспертов до 90% парка – устаревшие лодки, нуждающиеся в дорогостоящем капитальном ремонте или замене. Таким образом, в ближайшие 2-5 лет рынок новых мотолодок и катеров оценивается в 5575 единиц (без учета роста покупательной способности населения). С ростом покупательной способности населения, который предусмотрен Стратегией развития Ямала до 2020 года, можно ожидать, что в ближайшие 5 лет на территории целевого рынка будет приобретено более 6000 новых лодок и катеров. В год это 1200 единиц. С учетом нормативного срока службы мотолодки и катера - 10 лет – ежегодно парк должен обновляется на 10%, или для целевого рынка на 560-620 единиц. Соответственно объем целевого рынка оценивается в 600-1200 единиц катеров и мотолодок в год. Производственной программой предприятия (п.5.5 Бизнес-плана) предусмотрена постройка 300 плавсредств в год, что покрывает 25-50% объема потребности. С учетом того, что - в настоящее время на целевом рынке отсутствует производство мотолодок и катеров, - создание производства лодок и катеров другими организациями не планируется, - создаваемое производство будет опережать конкурентов по соотношению цена/качество, можно прогнозировать исполнение плана реализации выручки, который представлен в п.п.4.1-4.2 Бизнес-плана.
4. Маркетинговый план проекта4.1. Цены реализацииЦена реализации мотолодок и катеров определена с учетом: а) расчетного уровня затрат предприятия на производство единицы плавсредства при заданной программе (см. 5.5 Бизнес-плана) и б) конкурентной позиции по соотношению качества плавсредств и удобства последующего сервисного обслуживания для покупателей. Плановые цены реализации с учетом НДС даны в Таблице 4.1. Таблица 4.1 Цены реализации готовой продукции предприятия
Работа предприятия на минимальном уровне цен по категориям продукции при а) заведомо более точном соответствии конструкции и качества плавсредства условиям его эксплуатации в бассейне р.Обь в районе крайнего Севера и б) территориальной доступности гарантийного и постгарантийного сервиса для клиентов, выведет предприятие по соотношению цена/качество на уникальную конкурентоспособную позицию.
4.2. План по выручке от реализацииПлан по выручке, представленный в таблице 4.2 рассчитан исходя из следующих условий: - производственная программа предприятия, представленная в п.5.5 Бизнес-плана; - цены реализации готовой продукции, представленные в п.4.1 Бизнес-плана; - период реализации произведенной продукции составляет 30 дней. Таблица 4.2 План по выручке от реализации готовой продукции, руб.
4.3. Стимулирование сбытаДля целей стимулирования сбыта проектом предусмотрен соответствующий бюджет – 1% от ежемесячного объема реализации готовой продукции. Соответственно, при заданной производственной мощности ежемесячные расходы на стимулирование сбыта составляют 191,3 тыс. руб. Данная сумма включает в себя рекламные расходы, расходы по предоставлению скидок при оптовом заказе продукции. Для целей формирования узнаваемости компании и активизации спроса на новый вид продукции предусмотрен рекламный бюджет – «стартовая рекламная кампания» - с объемом 200 тыс. руб., что необходимо для презентации производства и организации прямых продаж в период март 2011 года – июнь 2011 года. Отдельной должности специалиста по продажам проектом не предусмотрено в силу специфики рынка – рекламная поддержка и личные рекомендации покупателей на территориально ограниченном и транспортно изолированном рынке обеспечат необходимый сбыт без использования прямых продаж. Функции организации маркетинга (планирование и освоение рекламного бюджета, контроль эффективности затрат на продвижение и эффективности продаж) будут возложены на управляющего предприятием. Активизация продаж также будет обеспечена перекрестными продажами через магазин «Робинзон» и салон «Yamaha» – продажа сопутствующих товаров. Важно отметить, что в финансовую модель проекта заложены минимально возможные цены реализации, без учета инфляционного фактора и без учета явного преимущества продукции предприятия перед конкурентами в связи с географической близостью гарантийного и сервисного обслуживания. Соответственно, фактически цены могут быть увеличены на 5-7%, что позволит активно использовать в продажах дисконтные программы для розничных клиентов.
5. Операционный план5.1. Прямые материальные затраты на производствоВ соответствии с расчетами и разработками КБ Московского судостроительного завода, выполненными для данного проекта сметы затрат по статьям калькуляции для каждого вида продукции даны в Таблицах 5.1 – 5.3. Комплектация планируемых к производству мотолодок и катеров будет дифференцирована по моделям. Данные о комплектации единицы изделия представлены в Таблице 5.4. По запросу клиентов комплектация может быть расширена, что приведет к пропорциональному увеличению затрат и цены изделия. В финансовой модели Бизнес-плана учтено производство по базовой комплектации. Таблица 5.1 Расчет затрат материалов и комплектующих для производства изделия «Мотолодка LxBxH = 4,5 х 1,6 х 0,7 м», руб.
Таблица 5.2 Расчет затрат материалов и комплектующих для производства изделия «Катер с полу рубкой LxBxH = 6,0 х 2,1 х 0,9 м», руб.
Таблица 5.3 Расчет затрат материалов и комплектующих для производства изделия «Катер с рубкой размеры 7,5х2,5х1,15м, высота рубки 1,4м», руб.
Таблица 5.4 Комплектация планируемой к производству продукции
Таблица 5.4 (продолжение)
5.2. Материально-техническое снабжение производстваМатериалы и комплектующие, используемые в производстве товарной продукции предприятия, представлены в Таблице 5.5. Таблица 5.5 Организация поставок материалов и комплектующих, используемых в производстве
Поставка материалов и комплектующих организуется таким образом, чтобы обеспечить по возможности полную загрузку контейнеров на 20 тонн. Доставка единой партии груза массой 20 тонн из Москвы или С-Петербурга до г. Лабытнанги железной дорогой и далее до г. Салехард наземным или водным транспортом обходится в среднем в 100 тыс. руб. Соответственно, удорожание 1кг. металла составляет 5 рублей. При перевозке мене плотных материалов (оргстекло, фанера) и штучного товара (оснастка) затраты на перевозку в среднем составляют 5% стоимости товара. Затраты по доставке аргона составляют 100% цены приобретения, что связано с особым режимом доставки легковоспламеняющихся и взрывоопасных грузов.
5.3. Текущие общехозяйственные затраты на производство и управлениеПорядок формирования текущих затрат на производство товарной продукции и управление предприятием представлен в Таблице 5.6. Таблица 5.6 Порядок формирования текущих общехозяйственных затрат
5.4. Затраты на персоналШтатное расписание предприятия представлено в Таблице 5.7. Количество сотрудников составит 29 человек. Высокий уровень оплаты труда, заложенный в проекте, предусматривает необходимость найма высококвалифицированных специалистов, а также периодическое премирование за превышение планов выработки. Таблица 5.7 Штатное расписание производственного предприятия
Штатным расписанием предусмотрено, что работа сварочных постов и разнорабочих будет организована в 2 смены, что позволит в полном объеме обеспечить исполнение производственной программы.
5.5. Производственная программаПроизводство товарной продукции будет начато в июне 2011 года. Производственной программой предприятия предусмотрено ежемесячное изготовление следующего количества плавсредств: Таблица 5.8. Таблица 5.8 Целевой объем производства продукции
Для выхода на плановый объем производства потребуется 4-6 месяцев, что связано с необходимостью освоения производственного оборудования и процесса, налаживания взаимодействия специалистов, отработки операций. График производства дан в Таблице 5.9. Таблица 5.9 График производства товарной продукции, штук
Предполагается, что значительных запасов готовой продукции создаваться не будет (не более объема производства на 1 месяц). Это обоснованная позиция, так как заявленная производственная программа покрывает потребности, обоснованные в п.3 Бизнес-плана и предполагает производство в первую очередь массового продукта – мотолодки. При необходимости объем производства без наращивания парка оборудования может быть увеличен до 15-20% за счет перевода всего производственного персонала на 2-х сменную работу и найма дополнительных квалифицированных специалистов. 6. Инвестиционный план6.1. График капитальных вложенийПолный объем затрат инвестиционного характера проекта приходится на период ноябрь 2010 – июнь 2011 года. Сумма капитальных вложений составляет 27,46 млн. руб. Объем капитальных вложений в разрезе по месяцам и составляющим показан в Таблице 6.1. Таблица 6.1 План-график капитальных вложений по проекту, руб.
Работа по подготовке конструкторской документации в настоящее время уже начата. Далее (ноябрь-апрель) последует этап, связанный с ее доработкой, сертификацией лодок в соответствии с действующим законодательством и лицензированием их производства. В этот же период необходимо провести испытания опытных образцов. Одновременно необходимо разработать проектно-сметную документацию на производственное здание с учетом особенностей монтажа указанного оборудования. Период разработки документации – декабрь 2010 – январь 2011 года. Постройка производственных площадей, оцениваемая в 8 млн. руб., потребует предоплаты в размере 70% от сметной стоимости на закладку фундамента и производство металлоконструкций в январе 2011 года. Оставшиеся 30% сметной стоимости (сборка металлоконструкций, подводка и разводка коммуникаций, отделка, подготовка под установку оборудования) необходимо оплатить в течение февраля-июня 2011 года. Для закупки основного производственного оборудования необходимо осуществить предоплату в объеме 50% (март 2011 года), т.к. наиболее дорогостоящее оборудование будет произведено под заказ в течение 30 дней с момента оплаты. Дополнительное оборудование и офисное оборудование предполагается доставить в г. Салехард в течение месяца (апрель 2011 года). Состав основного и дополнительного производственного оборудования и инструмента, рекомендованного разработчиками проектной документации, представлен в Таблице 6.2. Цены указаны с учетом расходов по доставке до г.Салехард. Таблица 6.2 Состав оборудования и инструментов для комплектации предприятия
Монтаж и пусконаладочные работы будут выполнены в мае 2011 года местными специалистами на основании договоров подряда с организациями, специализирующимися на обслуживании сложного производственного оборудования. Изготовление кондукторов и лекал для каждой планируемой к производству модели планируется заказать непосредственно на Московском судостроительном заводе (разработчик моделей плавсредств) и далее, в течение мая 2011г., доставить их в Салехард железнодорожным транспортом. Заказ сторонней организации связан с отсутствием опыта выполнения такой работы и с отсутствием оборудования (в данном случае используется не мягкий цветной металл, а сталь). Сметы затрат на изготовление и доставку до Салехарда кондукторов и лекал представлены в Приложении 4.
6.2. Потребность в финансировании на инвестиционной стадии проектаПолный объем затрат инвестиционного этапа проекта (ноябрь 2010 – июнь 2011 года) составит 45,8 млн. руб., в т.ч.: - 27,5 млн. руб. – капитальные вложения; - 12,8 млн. руб. – приобретение материалов и комплектующих; - 5,3 млн. руб. – прочие текущие затраты, в т.ч. норматив остатка 0,05 млн. руб. Динамика указанных затрат представлена в Таблице 6.3 и на рисунке 6.1. Таблица 6.3 Затраты инвестиционного этапа проекта (с учетом расчетов по кредитной линии), руб.
Рис.6.1. Накопительная динамика затрат на инвестиционном этапе проекта, руб.
На этапе тестового производства потребность в увеличении оборотного капитала составит еще 11,1 млн. руб.: закупка сырья и материалов, оплата заработной платы. С учетом резервов на непредвиденные расходы (12% от объема капитальных вложений, что составляет 3,3 млн. руб.) объем требуемого привлеченного финансирования для покрытия затрат на капитальные вложения и формирование оборотного капитала составляет 60 млн. руб. Форма финансирования рассмотрена в п.7 Бизнес-плана. 7. Финансовый план7.1. Базовые условия финансовой модели проектаБазовые условия, принятые в расчетах финансовой модели, представлены в Таблице 7.1. Основная цель использования постоянных цен, как в отношении издержек, так и в отношении доходов от реализации, - исключить влияние инфляционного фактора на расчетные результаты проекта, и, таким образом, не допустить завышение показателей экономической эффективности проекта. Таблица 7.1 Условия расчета финансовой модели проекта
Дополнительно к базовому варианту в целях оценки резервов устойчивости проекта проведен расчет финансовой модели с учетом инфляции. Параметры и результаты данного расчета представлены в п.8 Бизнес-плана.
7.2. Налогообложение деятельности предприятияПри разработке финансовой модели учтено, что предприятие будет являться плательщиком следующих видов налогов и обязательных платежей: Таблица 7.2. Таблица 7.2 Налогообложение деятельности предприятия
В расчетах учтено, что предприятие является налоговым агентом по перечислению в бюджет НДФЛ – 13% от дохода сотрудников предприятия. Прогноз платежей по налогам и обязательным сборам приведен в Таблице 7.3. Таблица 7.3 Прогноз налоговых платежей по проекту, руб.
В расчетах не учтена возможность снижения налоговой нагрузки за счет включения проекта в систему государственной поддержки: получение налоговых льгот по налогу на прибыль, налогу на имущество предприятий и организаций. Фактически это является дополнительным резервом повышения эффективности проекта.
7.3. Формирование амортизационных отчислений по проектуАмортизационные отчисления по основным средствам предприятия сформированы с учетом отнесения отдельных видов недвижимости, оборудования и инструментов к соответствующим амортизационным группам. Динамика стоимости базы исчисления – основных средств – представлена в Таблице 7.4. Включение амортизационных отчислений в себестоимость проведено с учетом следующего нормативного срока амортизации активов предприятия: - конструкторская документация, сертификаты, лицензия – 60 месяцев; - проектно-сметная документация на строения – 60 месяцев; - фундамент и металлоконструкции производственных цехов – 60 месяцев; - производственные помещения – 60 месяцев; - оборудование производственное основное – 60 месяцев; - оборудование производственное дополнительное – 36 месяцев; - кондукторы и лекала – 36 месяцев; - офисное оборудование – 36 месяцев. Суммарная величина (по всем основным производственным фондам предприятия) в динамике отражена в прогнозе баланса предприятия. Динамика стоимости основных производственных фондов предприятия и накопленная амортизация показана на рисунке 7.1. Таблица 7.4 Изменение стоимости основных производственных фондов предприятия, руб.
Рис.7.1. Динамика стоимости основных средств предприятия, руб.
7.4. Издержки текущей производственной деятельности предприятияИздержки предприятия по ведению производственной деятельности сформированы на базе организационного плана. Затраты на закупку материалов (включая затраты на их доставку до склада) в динамике показаны в таблице 7.5. Таблица 7.5 Динамика издержек на материалы и комплектующие, руб.
Динамика общих издержек предприятия при ведении производственной деятельности представлена в Таблице 7.6. Таблица 7.6 Динамика общих издержек предприятия, руб.
Динамика затрат на персонал предприятия при ведении производственной деятельности показана в Таблице 7.7. Таблица 7.7 Динамика затрат на оплату труда персонала предприятия
7.5. Прогноз финансового потока проектаДетализированный план финансового потока производственного предприятия представлен в Приложении 1. С детализацией по годам прогноз финансового потока показан в Таблице 7.8. Таблица 7.8 Прогноз финансового потока, руб.
Прогноз отчета о прибылях и убытках предприятия представлен в Таблице 7.9. Динамика накопленного финансового результата предприятия показана на Рисунке 7.2.
Рис.7.2. Динамика накопленного финансового результата по проекту, руб. Таблица 7.9 Прогноз отчета о прибылях и убытках предприятия, руб.
Прогноз баланса предприятия представлен в Таблице 7.10. Динамика соотношения заемного капитала и активов (баланса) предприятия представлена на рисунке 7.3.
Рис.7.3. Соотношение активов бизнеса и заемного капитала
Таблица 7.10 Прогноз балансового отчета предприятия, руб.
7.6. Параметры привлеченного финансирования проектаДля реализации проекта предполагается использовать привлеченное финансирование в форме инвестиционной кредитной линии с лимитом задолженности 60 млн. руб. Кредитная линия, учтенная в расчетах, имеет следующие параметры: - лимит задолженности по кредитной линии – 60 млн. руб.; - ставка процента за пользование кредитом – 14% в год; - выплата процентов – ежемесячно, начиная со второго месяца; - гашение тела кредита – с отсрочкой на 12 месяцев; - длительность кредитной линии – 60 месяцев. Динамика расчетов по кредитной линии представлена в Приложении 2. Графически изменение тела кредита (величины задолженности) показано в Приложении 3. Общий объем затрат по обслуживанию кредитной линии составит 21,437 млн. руб. Указанные параметры кредитной линии представляют наихудший вариант, т.к. при реализации проекта велика вероятность получения государственной поддержки в части компенсации расходов по обслуживанию кредита в размере 2/3 ставки рефинансирования. В этом случае реальная ставка понижается до 8,83% (14% - 2/3*7,75%) и сумма расходов предприятия будет значительно ниже. Результат соответствующего расчета представлен в п.8 Бизнес-плана.
8. Эффективность, риски и резервы устойчивостиИнтегрированные показатели экономической эффективности проекта, рассчитанные с учетом рекомендаций UNIDO, представлены в Таблице 8.1. Таблица 8.1 Показатели экономической эффективности проекта
Оценка эффективности проекта проведена по следующим вариантам: 1. базовый (пессимистический) вариант, модель которого представлена в Бизнес-плане; 2. льготный вариант, предполагающий получение поддержки Правительства ЯНАО в форме компенсации затрат по обслуживанию инвестиционного кредита (2/3 ставки рефинансирования, т.е. 5,17%); 3. базовый вариант с инфляцией. В данном случае базовый вариант, рассчитанный в постоянных ценах, скорректирован на прогноз инфляции[†], единый для затраты и выручки; 4. льготный вариант с инфляцией (оптимистический) предполагает применение к базовому варианту с инфляцией поддержки региона в форме компенсации части затрат по обслуживанию инвестиционного кредита (2/3 ставки рефинансирования Центрального Банка РФ). Во всех вариантах проект экономически эффективен. В рамках принятой методики расчета для выявления зон риска проведен анализ чувствительности проекта по оптимистическому и пессимистическому вариантам по следующим показателям: - объем производства товарной продукции; - цена реализации; - расходы на оплату труда персонала; - ставка по привлеченным финансам (кредиту). Расчет изменения объема чистого приведенного дохода при изменении перечисленных факторов представлен для пессимистического варианта в Таблице 8.2 и для оптимистического варианта в Таблице 8.3. Графически анализ для пессимистического варианта показан на рис.8.1. Таблица 8.2 Анализ чувствительности пессимистического варианта, млн. руб.
Таблица 8.3 Анализ чувствительности оптимистического варианта, млн. руб.
Рис.8.1. Анализ чувствительности по параметру чистого приведенного дохода для базового (пессимистического варианта) проекта, млн. руб.
Анализ чувствительности базового варианта проекта указывает на 2 зоны риска реализации инвестиционной идеи: - падение объема реализации более чем на 4% от запланированного; - падение цены реализации более чем на 10% от запланированной. При анализе оптимистического варианта проекта в качестве зоны риска сохраняется лишь сокращение цены реализации более чем на 12% от запланированного уровня. Вероятность реализации выявленных рисков оценивается как маловероятная, так как цены на готовую продукцию установлены на минимальном уровне диапазона (по результатам анализа конкурентной позиции), объемы производства в 2-4 раза меньше емкости рынка, а конкурирующего производства в регионе создавать не планируется.
Приложение 1Прогноз денежного потока по проекту, руб.
Прогноз потока денежных средств по проекту (продолжение)
Прогноз потока денежных средств по проекту (продолжение)
Прогноз потока денежных средств по проекту (продолжение)
Прогноз потока денежных средств по проекту (продолжение)
Приложение 2Динамика расчетов по привлеченному финансированию, руб.
Приложение 3Динамика объема привлеченного капитала, руб.
Приложение 4Расчет затрат на производство и доставку кондукторов и лекал, руб.Для продукции «Мотолодка LxBxH = 4,5х1,6х0,7м»
Для продукции «Катер с полу рубкой LxBxH = 6,0х2,1х0,9м»
Для продукции «Катер с рубкой размеры 7,5х2,5х1,15м, высота рубки 1,4м»
|
|
|
|
